고배당 월배당 ETF SCHD, QYLD, JEPI, JEPQ 종목 구성 배당수익율

올해는 전반적으로 전 세계 증시 분위기가 좋지 않았습니다. 뉴욕 증시는 상대적으로 상황이 나아 보였지만, 개별 종목들의 주가가 실적 발표 시즌 동안 오르고 내렸다 보니 지치는 느낌이 들었습니다. 주가가 상승하면 피로가 싹 사라지겠지만, 당연히 모든 종목이 오르지 않습니다. 그래서 오늘은 고배당 상장지수펀드, 즉 고배당 ETF에 관해 이야기해 보려고 합니다.

고배당 ETF 인기

안정적인 투자를 선호하는 사람들은 개별 종목 대신 변동성이 적은 ETF를 선호합니다. 최근 퇴사 준비를 하는 많은 사람들이 고배당 ETF에 관심을 가지고 있습니다. 재테크 뉴스에서는 퇴사 준비를 입사와 동시에 시작해야 한다는 말을 많이 합니다. ETF를 선택할 때는 여러 가지 요소를 고려해야 하지만, 주목해야 할 두 가지 요소는 ETF의 자산 규모와 현금 흐름을 안정적으로 확보하는 것입니다. 현금 흐름을 확보하는 관점에서 배당 주식이 유리하며, 배당을 더 많이 주고 자주 주는 고배당주를 선택하는 것이 좋습니다.

고배당 ETF SCHD, QYLD, JEPI, JEPQ

주목을 받고 있는 고배당 ETF 네 가지를 비교해 보면 다음과 같습니다. 첫 번째로는 슈드(SCHD)가 있습니다. 슈드는 Schwab US Dividend Equity ETF의 약자로 많이 알려져 있습니다. 두 번째로는 QYLD입니다. 이 ETF의 전체 이름은 Global X NASDAQ100 Covered Call ETF이며 QYLD로 많이 불립니다. 세 번째로는 JEPI가 있습니다. JEPI는 JPMorgan Equity Premium Income ETF의 줄임말로 제피라고 애칭처럼 부르고 있습니다. 마지막으로는 JEPI의 동생인 JEPQ가 있습니다. JEPQ의 전체 이름은 JPMorgan Nasdaq Equity Premium Income ETF입니다.

 

고배당 ETF 배당금 지급 시기
SCHD	3월, 6월, 9월, 12월 말
QYLD, JEPI, JEPQ	매월

배당 ETF로서, 배당금 지급 시기를 먼저 확인하겠습니다. SCHD ETF는 3월, 6월, 9월, 12월 말에 배당금을 지급합니다. 다른 세 가지 ETF는 매달 배당금을 지급합니다. 여기서 우리가 궁금한 것은 뉴욕 증시 4대 고배당 ETF의 수익률이 얼마나 되는지입니다. 사실상, 우리에게 가장 중요한 것은 투자 수익률입니다. 배당주의 투자 수익은 크게 두 가지로 나눌 수 있습니다. 첫 번째는 주식 가격이 상승함에 따라 발생하는 시세차익이고, 두 번째는 직접적인 배당금 수익이 됩니다. 이러한 점을 고려하여 최근 한 달간의 수익률을 비교해 보겠습니다.

SCHD, QYLD, JEPI, JEPQ 수익률, 배당 수익률

종목명	티커	10월 변동률
Schwab US Dividend Equity	SCHD	-3%
JPMorgan Equity Premium Income	JEPI	-2.6%
JPMorgan Nasdaq Premium Income	JEPQ	-0.4%
Global X NASDAQ100 Covered Call	QYLD	-0.5%

10월 한 달간 뉴욕 증시는 좋지 않았습니다. S&P500 지수가 2% 이상 하락하였고, 나스닥100 지수 역시 마이너스 0.1% 이상 하락하였습니다. 사실, 더 큰 하락이 있을 수도 있었습니다. 최근 분위기가 매우 변화무쌍하기 때문입니다. 여기서 낙폭이 가장 적은 종목은 JEPQ로 마이너스 0.4%이며, 그다음은 QYLD로 마이너스 0.5%입니다. SCHD는 3% 하락하여 가장 성적이 나쁘고, 그다음은 JEPI로 마이너스 2.6%이었습니다.

종목명	티커	배당 수익률
Schwab US Dividend Equity	SCHD	3.70%
JPMorgan Equity Premium Income	JEPI	11.04%
JPMorgan Nasdaq Premium Income	JEPQ	12.86%
Global X NASDAQ100 Covered Call	QYLD	12.89%

배당 수익률을 확인해 보겠습니다. 찰스 슈왑은 SCHD ETF의 최근 1년 배당 수익률이 3.7%라고 밝혔습니다. 추가로, JP 모건은 JEPI의 배당 수익률이 11.04%, JEPQ의 배당 수익률이 12.86% 임을 알려주었으며, 글로벌 X는 QYLD의 배당 수익률이 12.89%라고 전했습니다. 전체적으로 4개의 ETF 배당 수익률이 매우 높아 보입니다. 그러나 이 4개의 ETF는 비슷해 보이지만 실제로는 투자 수익률의 차이가 존재합니다. 그 이유는 두 가지로 요약할 수 있습니다. 첫째, 종목 구성이 다른 것입니다. 둘째, 응용 방식이 약간 다르기 때문입니다.

SCHD, QYLD, JEPI, JEPQ 종목구성

종목 구성을 비교해 보면 SCHD와 JEPI는 주로 S&P500 지수에 상장된 기업들을 투자 대상으로 선택하는 반면, QYLD와 JEPQ는 나스닥100 지수에 상장된 기업들에 주로 투자하는 것이 다른 점입니다.

SCHD ETF 종목구성

SCHD 종목구성 상위 종목
AMGEN	AMGN	4.71%
ABBVIE	ABBV	4.23%
CHEVRON	CVX	4.22%
BROADCOM	AVGO	4.12%
MERCK & CO	MRK	4.06%
COCA COLA	KO	3.91%
CISCO SYSTEMS	CSCO	3.90%
VERIZON	VZ	3.89%
PEPSICO	PEP	3.86%
UNITED PARCEL SERVICE B	UPS	3.76%

SCHD는 2011년 11월에 출시된 ETF입니다. SCHD는 찰스 슈왑이라는 미국 최대 증권사에서 운용하는 ETF입니다. 이 ETF는 미국 상장 기업 중에서 배당금을 연평균 10% 이상으로 유지하고 있는 백 곳 정도의 기업들을 선택하여 포함하고 있습니다. SCHD는 반드시 S&P500 지수에 속한 기업에만 투자하는 것은 아니지만, 대부분의 종목은 S&P500 지수에 속해 있는 기업들입니다. 예를 들어 SCHD의 구성 종목 중에는 CENTRAL PACIFIC FINANCIAL CORP가 있습니다. 이 은행은 S&P500 지수에 포함되어 있지 않습니다. 하지만 SCHD의 상위 구성 종목으로는 AMGEN, ABBVIE (바이오 기업) 및 BROADCOM(반도체), CHEVRON(국제 에너지 기업)과 같은 주식들이 포함되어 있습니다. 종합적으로 보면 SCHD는 주로 S&P500에 속한 대형주들을 포함하고 있습니다.

JEPI ETF 종목구성

JEPI 종목구성 상위 종목
PROGRESSIVE	PGR	1.69%
MICROSOFT	MSFT	1.64%
AMAZON	AMZN	1.61%
ADOBE	ADBE	1.61%
MASTERCARD	MA	1.53%
CME GROUP	CME	1.48%
UNITEDHEALTH	UNH	1.48%
ABBVIE	ABBV	1.46%
INTUIT	INTU	1.45%
INTUITCOMCAST	CMCSA	1.45%

그리고 JEPI를 살펴보겠습니다. JEPI는 최근에 출시된 ETF로, 2020년 5월 22일에 출시되었으며 작년 하락장에서 많은 관심을 받았습니다. SCHD와 비슷하게 JEPI는 주로 S&P500 지수에 포함된 미국 대형주를 보유하고 있어 유사할 수 있습니다. 하지만 JEPI는 배당금 증가 기업에만 초점을 맞춰 담는 것이 아니라 펀드매니저의 재량에 따라 보다 유연하게 종목을 선택합니다. JEPI의 상위 구성 종목으로는 손해보험사인 PROGRESSIVE 그리고 MICROSOFT, AMAZON, ADOBE, MASTERCARD 등이 있습니다.

JEPQ ETF 종목구성

JEPQ 종목구성 상위 종목
APPLE	AAPL	8.50%
MICROSOFT	MSFT	8.44%
ALPHABET	GOOG	5.48%
AMAZON	AMZN	4.60%
NVIDIA	NVDA	3.67%
NDX_9		3.58%
META	META	3.47%
NDX_8		3.46%
NDX_7		3.17%
NDX_6		3.07%

JEPQ는 JEPI의 동생이라고 생각됩니다. 이들은 모두 JP모건 자산운용을 통해 운용되며, JEPI는 2020년 5월에 출시되었고 JEPQ는 작년인 2022년 5월에 출시되었습니다. JEPQ는 아직 출시된 지 1년 반이 되지 않아서 오래된 ETF라고 보기 어렵습니다. JEPQ는 주로 나스닥100 지수에 포함된 기업들로 구성됩니다. 종목 이름도 JEPI와 비슷하며 나스닥100 지수라는 단어만 추가되었습니다. 상위 구성 종목은 대부분 빅테크 기업인 APPLE, MICROSOFT, ALPHABET, NVIDIA 등으로 이루어져 있습니다. 그러나 조금 독특한 종목들이 포함되어 있는데, 이는 NDX 9, 8, 7, 6과 같은 나스닥100 지수 옵션인 파생상품입니다. 이 부분이 흥미로운 점입니다. 만약 빅테크 기업에 투자하려면 QQQ나 TQQQ와 같이 유명한 ETF가 이미 존재합니다. 그렇다면 JEPQ와 QQQ는 구성 종목 면에서 큰 차이가 없어 보입니다. 그러나 JEPQ는 기초 주식 외에도 파생상품을 적극적으로 포함하여 수익을 올립니다.

QYLD ETF 종목구성

QYLD 종목구성 상위 종목
APPLE	AAPL	11.3%
MICROSOFT	MSFT	10.22%
AMAZON	AMZN	5.45%
NVIDIA	NVDA	4.43%
META	META	4.09%
ALPHABET A	GOOGL	3.38%
ALPHABET C	GOOG	3.34%
BROADCOM	AVGO	3.19%
TESLA	TSLA	2.81%
ADOBE	ADBE	2.21%

마지막으로, QYLD라는 종목을 보겠습니다. QYLD는 글로벌 X라는 자산운용사가 운용하며 미래에셋의 계열사입니다. 이 종목은 JEPQ와 비슷하게 나스닥100 지수에 포함된 기업들을 중심으로 투자합니다. APPLE, MICROSOFT, ALPHABET, NVIDIA와 같은 주요한 빅테크 기업들이 포함되어 있습니다.

SCHD, QYLD, JEPI, JEPQ 운용 방식

이제 운용 방식의 중요한 차이를 알아보도록 하겠습니다. SCHD와는 다르게 JEPI와 JEPQ, 그리고 QYLD는 커버드콜 방식으로 운용됩니다. 커버드콜은 콜옵션 매도 포지션을 이용한 포트폴리오 운용 전략입니다. 기본 주식 자산에 대해 롱 포지션을 베이스로 자산을 할당하고 상승을 기대합니다. 그리고 동일한 규모의 자산을 콜옵션 매도 포지션으로 구성하여 수익을 얻는 방법입니다. 개인 투자자 관점에서 커버드콜 방식은 하락장에서 상대적으로 강합니다. 이것이 JEPI가 작년 뉴욕 주식 시장 하락장에서 인기를 끈 이유입니다. 낙폭이 상대적으로 적고 배당 수익률이 높아서죠. 그러나 장단점은 있습니다. 커버드콜 방식은 하락장에서 든든하나 상승장에서는 제한이 있습니다.

마무리

하락장에서 내가 생각한 기준에 따라 저점 매수를 하는 것도 꽤나 합리적인 접근 방식입니다. 배당금을 많이 주는 미국 ETF를 찾아보기 위해 4개의 고배당 ETF를 소개해 보았습니다. 오늘 준비한 글은 여기까지입니다. 읽어주셔서 감사합니다.

 

 

1년에 배당을 16번이나 한다고?? 특별 배당금?? MAIN

 

일본에 투자하는 방법2 - ETF, 배당 ETF, 배당 성장률이 좋은 기업

 

배당금을 많이 받으면 생기는 일 - 중개형 ISA, 연금저축펀드, IRP 활용 방법